《管理会计应用指引第404号——内部转移定价》解读

主讲：韩伟华

导读：

上次，沈力带领大家通过学习和实践相结合，对作业预算法有了更进一步的认识，接下来大家最关心的是内部转移定价。

《管理会计应用指引第404号——内部转移定价》

第一章  总则

第一条  内部转移定价，是指企业内部转移价格的制定和应用方法。

内部转移价格，是指企业内部分公司、分厂、车间、分部等责任中心之间相互提供产品（或服务）、资金等内部交易时所采用的计价标准。

责任中心，是指企业内部独立提供产品（或服务）、资金等的责任主体。

第二条  企业应用内部转移定价工具方法的主要目标，是界定各责任中心的经济责任，计量其绩效，为实施激励提供可靠依据。

第三条  内部转移定价主要适用于具有一定经营规模、业务流程相对复杂、设置了多个责任中心且责任中心之间存在内部供求关系的企业。

第四条  企业应用内部转移定价工具方法，一般应遵循以下原则：

（一）合规性原则。内部转移价格的制定、执行及调整应符合相关会计、财务、税收等法律法规的规定。

（二）效益性原则。企业应用内部转移定价工具方法，应以企业整体利益最大化为目标，避免为追求局部最优而损害企业整体利益的情况；同时，应兼顾各责任中心及员工利益，充分调动各方积极性。

（三）适应性原则。内部转移定价体系应当与企业所处行业特征、企业战略、业务流程、产品（或服务）特点、业绩评价体系等相适应，使企业能够统筹各责任中心利益，对内部转移价格达成共识。

第二章  应用环境

第五条  企业应用内部转移定价工具方法，应遵循《管理会计应用指引第300号——成本管理》《管理会计应用指引第400号——营运管理》中对应用环境的一般要求。

第六条  企业一般由绩效管理委员会或类似机构负责搭建内部交易和内部转移价格管理体系，制定相关制度，审核、批准内部转移定价方案，并由财务、绩效管理等职能部门负责编制和修订内部转移价格、进行内部交易核算、对内部交易价格执行情况进行监控和报告等内部转移价格的日常管理。

第七条  企业应建立与所采用的内部转移定价体系相适应的内部交易管理信息系统，并及时获取所需的内部转移价格，灵活确定有关定价方式，客观反映各责任中心绩效。

第三章  应用程序

第八条  企业应用内部转移定价工具方法，一般按照明确责任中心、制定与实施转移价格、分析与评价内部转移价格等程序进行。

第九条  企业应根据所属行业的特征、业务流程、组织结构等情况和实际需要明确各责任中心及其主要责任。

一般情况下，企业可将直接对外销售或有一定销售决策权的责任单位设置为内部利润中心，内部利润中心是既对成本费用负责、又对利润负责的责任中心；将中间产品（或服务）、辅助产品（或服务）的提供方设置为内部成本中心，内部成本中心是主要对成本费用负责的责任中心。企业出于管理需要，也可以将中间产品（或服务）、辅助产品（或服务）的提供方设置为模拟的内部利润中心，该中心除降低成本外还承担优化品种结构、提高产品（或服务）质量、降低资金占用等责任。

第十条  企业绩效管理委员会或类似机构应根据各责任中心的性质和业务特点，分别确定适当的内部转移定价形式。内部转移定价通常分为价格型、成本型和协商型。

（一）价格型内部转移定价，是指以市场价格为基础制定的、由成本和毛利构成内部转移价格的方法，一般适用于内部利润中心。

责任中心所提供的产品（或服务）经常外销且外销比例较大的，或所提供的产品（或服务）有外部活跃市场可靠报价的，可以外销价或活跃市场报价作为内部转移价格。

责任中心一般不对外销售且外部市场没有可靠报价的产品（或服务），或企业管理层和有关各方认为不需要频繁变动价格的，可以参照外部市场价或预测价制定模拟市场价作为内部转移价格。没有外部市场但企业出于管理需要设置为模拟利润中心的责任中心，可以在生产成本基础上加一定比例毛利作为内部转移价格。

（二）成本型内部转移定价，是指以标准成本等相对稳定的成本数据为基础，制定内部转移价格的方法，一般适用于内部成本中心。标准成本的制定参见《管理会计应用指引第302号——标准成本法》。

（三）协商型内部转移定价，是指企业内部供求双方为使双方利益相对均衡，通过协商机制制定内部转移价格的方法，主要适用于分权程度较高的情形。协商价的取值范围通常较宽，一般不高于市场价，不低于变动成本。

第十一条  除以外销价或活跃市场报价制定的内部转移价格可能随市场行情波动而变动较频繁外，其余内部转移价格应在一定期间内保持相对稳定，以使需求方责任中心的绩效不受供给方责任中心绩效变化的影响。

第十二条  企业可以根据管理需要，核算各责任中心资金占用成本，将其作为内部利润的减项，或直接作为业绩考核的依据。

第十三条  责任中心占用的资金一般指货币资金，也可以包括原材料、半成品等存货以及应收款项等。占用资金的价格一般参考市场利率或加权资本成本制定。

第十四条  金融企业内部转移资金，应综合考虑产品现金流及重定价特点、信息技术手段及管理需求等因素，分析外部

金融市场环境，选择适当的资金转移定价和收益率曲线，获取收益率曲线中特定期限的利率，确定资金转移价格。资金转移定价主要包括指定利率法、原始期限匹配法、重定价期限匹配法、现金流匹配定价法等。

（一）指定利率法，是指以单一利率作为某类资金转移价格的方法。一般适用于无确定期限、利率类型为不定期调整类型的资金业务，以及缺乏数据累积的最初阶段。

（二）原始期限匹配法，是指对有明确期限的资金，按照其期限制定与其匹配的转移价格，且在到期之前转移价格保持不变的定价方法。一般适用于定期存贷款及银行贴现票据等到期支付全部本息的固定利率类型的资金业务。

（三）重定价期限匹配法，是指按照资金重定价的期限获取收益率曲线上对应利率，将该利率作为资金的转移价格，且在重定价期限内保持不变的定价方法，其主要作用是分离资金重定价周期中的利率风险。一般适用于浮动利率类的资金业务。

（四）现金流匹配定价法，是指按照现金流的特性，先针对每一笔现金流按照原始期限匹配法或重定价期限匹配法制定转移价格，再对每笔现金流的转移价格加权平均得出转移价格，且在期限内（或重定价期限内）保持不变的定价方法。一般适用于能够合理估计未来现金流分布的资金业务。

第十五条  企业应及时对内部转移定价形成的结果进行汇总分析，作为考核责任中心绩效的依据；同时，应监测内部转移定价体系运行情况，协调、裁决交易中的争议，保障内部转移定价体系运转顺畅。此外，企业应定期开展内部转移定价应用评价工作，根据内外部环境变化及时修订、调整定价策略。

第四章  工具方法评价

第十六条  内部转移定价的主要优点：能够清晰反映企业内部供需各方的责任界限，为绩效评价和激励提供客观依据，有利于企业优化资源配置。

第十七条  内部转移定价的主要缺点：可能受到相关因素影响，内部转移定价体系产生的定价结果不合理，造成信息扭曲，误导相关方行为，从而损害企业局部或整体利益。

第五章  附则

第十八条  本指引由财政部负责解释。

内部转移定价法是指为企业内部交换的商品和服务设定价格。中间产品是指在公司内部两个分部之间调拨的商品或服务。转移品价格的选择对公司战略有很大的影响。如果公司要求各个业务部门独立运作并希望激励部门经理实现公司目标，转移品价格就应采用市场价格，也就是将接受转移品的部门视作外部客户。

如果产品或服务不存在外部供应商或客户，就很难确定公平市场价格。转移品价格的设定要求企业内部各个部门包括财务、生产、营销和税务筹划等部门的通力协作。

垂直整合程度较高的公司在设定转移品价格时要格外小心。比如，如果公司拥有自己的农场、食品仓库、经销商和杂货店，公司就需要为各项内部服务设定价格，其价格的设定不仅应让所有分部认为公平合理，还应使各个分部拥有足够的财务灵活性。

威尔士体育用品有限公司实际应用转移品定价时，参考了4种模型，它们是市场价格模型、协商价格模型、变动成本模型和完全成本模型。公司通常综合使用这几种模型（双重定价）来满足自身的需要。

市场价格模型

市场价格模型是真正的公允价值模型，因为转移商品或服务的价格设定以现行市场价格为基础。只有在市场上存在这个商品或服务时，才能使用市场价格模型，比如在产品存货可能就没有市场价格。市场价格模型给业务部门提供了很大的自主权，促使商品或服务的内部供应部门与外部供应商相竞争，所以这个模型也为税务部门所喜好。使用这个模型的企业在制定移转品价格时应考虑到销售和营销成本的节省。

协商价格模型

协商价格模型通过买方和卖方之间的谈判来商定转移品价格。在各个业务部门之间存在冲突时，可能需要谈判甚至是仲裁来使公司在整体上发挥效率。协商价格模型可能会损害买卖双方的自主权。

变动成本模型

变动成本模型在设定转移品价格时，其转移品价格等于该部门生产某种产品或提供某种服务的变动成本（或实际成本减去固定成本）。使用变动成本模型会降低卖方部门的利润。由于买方部门能享受到较低的价格，从而会提高买方部门的利润。

变动成本模型对拥有过剩产能的卖方部门有利，或者在买方部门可从外部渠道购买，但公司希望鼓励内部购买时，采用变动成本模型也具有优势。变动成本模型的缺点就是不为税务部门所喜好，因为变动成本模型降低了产品生产部门的利润，从而导致应交税金的减少。

完全成本（吸纳）模型

完全成本（吸纳）模型以卖方的变动成本为起点，在此基础上分配一定的固定成本作为移转品价格。一些公司甚至会分配标准固定成本，这样就使买方部门能提前知道成本并能避免卖方部门的效率低下，因为卖方部门的低效将由买方部门埋单。加上固定成本的做法相对比较公平、直观。然而，这么做会对业务部门的决策制定产生影响。

尽管在制定是从内部购买还是从外部购买的决策时，不应将固定成本考虑在内，但管理者往往会采用外部购买渠道，因为从外部购买成本更低哪怕内部固定成本并不会因为从外部购买而得到消除。

威尔士体育用品公司有两个营运部门，即北方分部和南方分部。北方分部生产的一种产品是南方分部需要用到的一种原材料。下免给出了这两个分部的利润表不包含两个分部间的内部交易信息，如图表所示。

在市场价格模型下，如果北方分部满负荷运营，并且其生产的所有产品均能销售出去，那么北方分部将以1 500/吨的价格（北方分部以该价格出售其所有产品）向南方分部出售其产品。

在协商价格模型下，如果北方分部拥有过剩产能，而北方分部仍以市场价格（1 500/吨）向南方分部出售其产品，那么南方分部可能更愿意从外部供应商处购买该产品。这种情况下公司利润可能无法实现最大化。因此，北方分部和南方分部可能会商定某种价格水平，该价格位于1 500/吨（市场价格）和700/单位（变动成本）之间，这种价格水平既能在一定程度上弥补北方分部的固定成本，同时又能为公司的总体利润作出贡献。

威尔士体育用品有限公司北方和南方分部利润表

在变动成本模型下，北方分部将以700/吨（变动成本）的价格向南方分部出售其产品。

在完全成本（吸纳）模型下，考虑到其生产和销售水平，北方分部将以1 300/吨（单位变动成本700加上单位固定成本600）的价格向南方分部出售其产品。

如何选择移转品定价模型

一般而言，如果商品或服务的市场价格已知，那么应优先采用市场价格模型。如果无从得知商品或服务的市场价格，应优先采用协商价格模型。如果市场价格模型和协商价格模型都不可行，那么就应采用剩下的两种成本模型。但是尽量不要采用这两种成本模型，因为容易在买卖双方之间引发激励问题，比如，卖方不会积极地控制成本，因为卖方低效的成本控制最终将由买方埋单。

选择转移品定价模型和设定转移品价格，其背后的逻辑均以自制或外购决策为出发点。如果产品或服务有外部供应商，那么应采用市场价格模型。公司应将卖方部门的变动成本与外部供应商的市场价格相比较，如果外部市场价格低于内部变动成本，就应从外部购买，这么做能激励内部供应商努力降低成本。

当内部变动成本低于外部市场价格时，买方部门就应从内部购买，只要卖方部门有过剩产能。变动成本模型最适用于产能较低的公司，而市场价格模型最适用于产能较高的公司。如果卖方部门在满负荷运营，且卖方部门对外销售所得到的利润多于买方部门从外部购买所损失的利润，买方部门就应从外部购买。如果情况相反，买方部门就应以市场价格从内部购买产品或服务。

总结应用：

沈力带领大家通过对内部转移定价的学习，更好的指导了公司的管理会计工作。领导常说，不能只看数字本身，而要看影响数字的经营过程。而经营就是要持续盈利，接下来大家就要共同学习《多维度盈利能力分析》，希望能从经营的角度，更好的履行管理会计的职能。